日內(nèi)瓦保險協(xié)會最新研究報告：政府需成為“最終的保險人”

• 為了支持政府與保險業(yè)之間就如何在大流行的情況下彌合業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險的保障缺口展開討論，日內(nèi)瓦保險協(xié)會發(fā)布了大流行風(fēng)險的公共部門與社會資本合作解決方案，概述了四種可能的由政府主導(dǎo)的方案：1)直接保險，2)再保險，3)社會保險，4)災(zāi)后的保障 (Public-Private Solutions to Pandemic Risk)
• 該研究系列的第一份報告《大流行風(fēng)險的可保性調(diào)查》（An Investigation into the Insurability of Pandemic Risk）已指出，單靠保險公司是無法保障業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險的：預(yù)計(jì)2020年全球因疫情而導(dǎo)致的減產(chǎn)損失超過4萬億美元，而全球財產(chǎn)險的年度保費(fèi)僅為1.6萬億美元，其中來自業(yè)務(wù)中斷保單的保費(fèi)據(jù)估計(jì)更是只有300億美元。
• 風(fēng)險資本的要求使得私營保險公司無力提供切實(shí)有效的大流行病業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險保障，但它們可以利用其在風(fēng)險評估、風(fēng)險緩解和理賠管理方面的專長，作出重要的非風(fēng)險承擔(dān)方面的貢獻(xiàn)。

蘇黎世2021年4月21日 /美通社/ -- COVID-19表明，與大流行相關(guān)的業(yè)務(wù)中斷與各級政府實(shí)施封鎖措施的決定直接相關(guān)，這使得保險公司無法對此類風(fēng)險進(jìn)行建模和確定費(fèi)率。此外，它本質(zhì)上是系統(tǒng)性的，導(dǎo)致了廣泛的、同時發(fā)生的經(jīng)濟(jì)損失。由于相當(dāng)高的資本要求，私營保險市場還是無法對大流行病業(yè)務(wù)連續(xù)性風(fēng)險提供切實(shí)有效的保障。因此，政府的參與對于加強(qiáng)對未來大流行病沖擊的防范和抵御能力而言至關(guān)重要。

在此背景下，日內(nèi)瓦保險協(xié)會剛剛發(fā)布了公共部門與社會資本合作應(yīng)對大流行病風(fēng)險的解決方案，闡述了政府可以發(fā)揮主導(dǎo)作用的四個典型的大流行病風(fēng)險融資方案：

• 直接保險：公共部門為面臨大流行風(fēng)險的工商企業(yè)提供自愿或強(qiáng)制性的保險。
• 再保險：政府為保險公司提供超過一定門檻并在某個限額之內(nèi)的再保險保障。
• 社會保險：適度的公共部門保障范圍，并通過事前付款方式（例如稅收或征費(fèi)）強(qiáng)制參與。
• 災(zāi)后的保障：政府為受影響者提供臨時的安全保障。

認(rèn)識到?jīng)]有一種萬能的解決方案，該報告根據(jù)以下七個公共政策目標(biāo)評估了每種方案的效益：1)保障最大化，2)有限的公共風(fēng)險敞口，3)資金與需求匹配，4)對降低風(fēng)險的激勵措施，5)風(fēng)險轉(zhuǎn)移的成本效率，6)運(yùn)營效率，7)宏觀經(jīng)濟(jì)效益。

日內(nèi)瓦保險協(xié)會秘書長Jad Ariss指出：“在大流行期間，由于自身無法控制的封鎖措施，眾多企業(yè)特別是中小型企業(yè)蒙受了巨大的財務(wù)損失，這不啻為一場悲劇。公共部門不得不介入，提供數(shù)萬億美元的緊急救濟(jì)措施。政府和保險公司必須共同努力，以彌合這次COVID-19疫情暴露的巨大保障缺口，而政府則應(yīng)是主要的參與者?！?/p>

日內(nèi)瓦保險協(xié)會研究與前瞻性探討主管、該報告的主要作者Kai-Uwe Schanz表示：“我們想強(qiáng)調(diào)的是，在報告中概述的四種大流行風(fēng)險保險方案中，事后發(fā)放現(xiàn)金補(bǔ)助，如許多政府為應(yīng)對COVID-19所做的那樣，可能是成效最低的。對于其它方案而言，決定參與是強(qiáng)制的還是自愿的，以及保險公司在費(fèi)率和提供保障范圍方面的作用是關(guān)鍵的考慮因素。我們希望這份報告能為政府和保險公司在最終敲定合作方案時提供有效的攻略?！?/p>